現(xiàn)在俗稱的鋰電池，準(zhǔn)確稱呼是鋰離子電池，它主要依靠鋰離子在正極和負(fù)極之間移動(dòng)來(lái)工作：充電時(shí)，鋰離子從正極脫嵌，在電解液中游動(dòng)穿過隔膜嵌入負(fù)極，負(fù)極處于富鋰狀態(tài)；放電時(shí)則相反。這個(gè)過程中的相關(guān)材料——正極材料、負(fù)極材料、電解液（液態(tài)電解質(zhì)）和隔膜——被稱為鋰離子電池四大關(guān)鍵材料。除此之外，制造鋰離子電池所需的其他材料還有鋁箔（粘接正極材料的載體）、銅箔（粘接負(fù)極材料的載體）、粘接劑、絕緣件、結(jié)構(gòu)件（殼體蓋板）等。

與鉛酸電池、鎳氫電池、鎳鎘電池等其他二次電池（充電電池）相比，鋰離子電池問世的時(shí)間最晚，全球第一只鋰離子電池是索尼公司1990年推向市場(chǎng)的。因?yàn)槟芰棵芏雀撸褂孟鄬?duì)安全，沒有記憶效應(yīng)（性能全面占優(yōu)），而且環(huán)保（不含鉛、鎘、汞等對(duì)環(huán)境有污染的元素），自問世以來(lái)鋰離子電池發(fā)展迅猛，市場(chǎng)規(guī)模飛速擴(kuò)大，未來(lái)幾年將確定超越鉛酸電池而成為用量最大的二次電池產(chǎn)品。

鋰離子電池正在全面替代其他二次電池。在曾經(jīng)鎳鎘電池最大的應(yīng)用市場(chǎng)——電動(dòng)工具市場(chǎng)，鋰離子電池已經(jīng)完成了全面替代，目前市場(chǎng)占有率已超95%。在消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)，鎳氫電池受鋰離子電池?cái)D壓已基本退出；在混合動(dòng)力汽車（HEV）市場(chǎng)，鎳氫電池雖然還占據(jù)主流，但應(yīng)用比例逐年下降。在電動(dòng)自行車、電動(dòng)三輪車、低速電動(dòng)汽車以及移動(dòng)基站電源等鉛酸電池的主要應(yīng)用市場(chǎng)，鋰離子電池的替代速度日益加快；鉛酸電池應(yīng)用最大最堅(jiān)固的車輛啟動(dòng)電源市場(chǎng)，鋰離子電池也在開始嘗試替代。

智能化的發(fā)展離不開鋰離子電池，據(jù)此，鋰離子電池在不斷開拓新的龐大市場(chǎng)。移動(dòng)通信終端智能化的快速發(fā)展——智能手機(jī)的迅速普及，得益于鋰離子電池的應(yīng)用。汽車智能化的前提是汽車電動(dòng)化，正在如火如荼開展的電動(dòng)汽車發(fā)展浪潮，是因?yàn)殇囯x子電池才得以實(shí)現(xiàn)。未來(lái)電網(wǎng)也將智能化，而智能電網(wǎng)的實(shí)現(xiàn)也需要依賴鋰離子電池。綜之，每一波的智能化浪潮，都確定會(huì)讓鋰離子電池市場(chǎng)規(guī)模呈現(xiàn)幾何級(jí)數(shù)的爆發(fā)式增長(zhǎng)。

未來(lái)是否有替代鋰離子電池的新的二次電池技術(shù)出現(xiàn)？真鋰研究認(rèn)為，這需要在性能（以能量密度為核心）和成本的綜合權(quán)衡方面做得更好才行，而這至少在可以預(yù)見的將來(lái)（15年甚至更長(zhǎng)一點(diǎn)的時(shí)間）是看不到的。鋰離子電池取代鉛酸電池之所以成為確定趨勢(shì)，是因?yàn)樗木C合性能優(yōu)于鉛酸電池?cái)?shù)倍的同時(shí)，在市場(chǎng)規(guī)模只有鉛酸電池一半的情況下，成本卻很接近于鉛酸電池（目前鋰離子電池售價(jià)已降到1元/Wh以內(nèi)且還在繼續(xù)下降，鉛酸電池是0.6元/Wh且已不再下降）。能量密度明顯高于鋰離子電池的鋰硫電池、鋰空氣電池等新型二次電池技術(shù)，公認(rèn)的看法是2025年甚至2030年之后才可能實(shí)現(xiàn)規(guī)模化應(yīng)用，而要在成本方面接近鋰離子電池，就是更加遙遠(yuǎn)的事情。同時(shí)，鋰離子電池的能量密度還有較大的提升空間，成本也還有較大的下降空間。綜合來(lái)看，鋰離子電池統(tǒng)治二次電池市場(chǎng)的時(shí)間會(huì)比較長(zhǎng)。

全球鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展情況

前面提到，智能化的發(fā)展得益于鋰離子電池的應(yīng)用，也成就了鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的大爆發(fā)。以筆記本電腦、手機(jī)、平板電腦為代表的消費(fèi)類電子產(chǎn)品開啟了智能化的第一階段進(jìn)程，索尼的第一只商業(yè)化鋰離子電池（18650圓柱電池）就是用在筆記本電腦上，直接推動(dòng)了筆記本電腦的快速普及；方形鋰離子電池產(chǎn)品的成功開發(fā)，直接推動(dòng)了功能手機(jī)的迅速普及；而軟包鋰離子電池的應(yīng)用則讓智能手機(jī)快速上位，筆記本電腦向更為輕薄的超極本發(fā)展，同時(shí)，還在不斷創(chuàng)造新產(chǎn)品新市場(chǎng)，如平板電腦、藍(lán)牙音響、智能手表以及其他可穿戴設(shè)備等。真鋰研究的統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)對(duì)鋰離子電池的需求，從1990年的0.5萬(wàn)kWh迅猛發(fā)展到2017年的6609萬(wàn)kWh，28年間年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)40.4%。目前，消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)的鋰電需求已基本飽和。

移動(dòng)通信終端智能化的普及以及鋰離子電池技術(shù)的發(fā)展為汽車智能化提供了沃土，電動(dòng)汽車應(yīng)運(yùn)而生。2010年12月，通用和日產(chǎn)先后在美國(guó)市場(chǎng)推出電動(dòng)汽車產(chǎn)品VOLT和LEAF，開啟了智能化的第二階段進(jìn)程。在2011年這個(gè)電動(dòng)汽車商業(yè)化元年，全球共產(chǎn)銷電動(dòng)汽車6.8萬(wàn)輛，對(duì)應(yīng)的鋰離子電池需求176.7萬(wàn)kWh。2017年，全球共產(chǎn)銷電動(dòng)汽車140萬(wàn)輛，7年間年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)54%；對(duì)應(yīng)的鋰離子電池需求5370萬(wàn)kWh，年均復(fù)合增長(zhǎng)率高達(dá)63%。汽車電動(dòng)化時(shí)代已經(jīng)到來(lái)。電動(dòng)汽車的大發(fā)展也直接帶動(dòng)了鋰離子電池在電動(dòng)自行車、電動(dòng)三輪車、低速電動(dòng)汽車等其他交通工具上的應(yīng)用，2017年整個(gè)交通工具市場(chǎng)的鋰電需求為6667萬(wàn)kWh，已超越消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)而成為鋰離子電池最大的應(yīng)用市場(chǎng)。

汽車的電動(dòng)化和智能化才剛剛開始。主要國(guó)家和車企巨頭大都已發(fā)布雄心勃勃的電動(dòng)汽車發(fā)展計(jì)劃，而且還在不斷調(diào)高目標(biāo)數(shù)值。中國(guó)計(jì)劃2020年電動(dòng)乘用車產(chǎn)銷量超200萬(wàn)輛，2025年電動(dòng)汽車銷量占比要達(dá)到25%（以總量3000萬(wàn)輛計(jì)，2025年要達(dá)到750萬(wàn)輛），2030年要達(dá)到50%；德國(guó)、英國(guó)、印度、荷蘭等國(guó)已先后發(fā)布燃油車停售時(shí)間表，大致都是在2030-2040年間。德國(guó)大眾集團(tuán)5月3日剛剛簽訂了幾份動(dòng)力電池采購(gòu)合同，總標(biāo)的額高達(dá)400億歐元，較該集團(tuán)數(shù)周之前公布的采購(gòu)總額翻了一番。大眾集團(tuán)在同日舉行的年度股東大會(huì)上向投資者承諾，到2025年，該集團(tuán)計(jì)劃每年售出300萬(wàn)輛電動(dòng)汽車。通用、雷諾-日產(chǎn)、寶馬、奔馳乃至豐田等其他海外車企巨頭以及中國(guó)主要車企也都有類似的宏偉計(jì)劃，這里就不贅述。綜之，今后多年，電動(dòng)汽車市場(chǎng)對(duì)鋰電的需求都將維持高速增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)。

以終端產(chǎn)品攜帶的電池電量而言，手機(jī)等消費(fèi)類電子產(chǎn)品以Wh計(jì)，電動(dòng)汽車以kWh計(jì)。電動(dòng)汽車的大發(fā)展使得人類探索鋰離子電池MWh級(jí)的應(yīng)用成為了可能（1MWh=1000kWh=0.1萬(wàn)kWh），于是，智能化開啟了第三階段——智能電網(wǎng)儲(chǔ)能市場(chǎng)。大致從2011年開始，日美中歐等主要國(guó)家和地區(qū)越來(lái)越頻繁地開展相關(guān)儲(chǔ)能項(xiàng)目的實(shí)證試驗(yàn)，其中，中國(guó)國(guó)家電網(wǎng)2011年12月25日投入試運(yùn)營(yíng)的“張北風(fēng)光儲(chǔ)輸示范工程”是當(dāng)時(shí)規(guī)模最大的項(xiàng)目，共使用了9.5萬(wàn)kWh的二次電池，用來(lái)存儲(chǔ)風(fēng)電和光電所發(fā)電力，其中鋰離子電池6.3萬(wàn)kWh。

儲(chǔ)能市場(chǎng)的遠(yuǎn)景規(guī)模遠(yuǎn)比電動(dòng)汽車市場(chǎng)要大。目前人類每天消耗的電量大約680億kWh，由于各個(gè)時(shí)間段用電量的顯著差異，需要的發(fā)電量比680億kWh明顯要多。采用儲(chǔ)能可以實(shí)現(xiàn)移峰填谷，減少發(fā)電設(shè)施的巨大投入。如果每天消耗電量的1%來(lái)自二次電池，就將產(chǎn)生6.8億kWh的鋰電需求，大約相當(dāng)于1500萬(wàn)輛電動(dòng)汽車的電池用量。如果完全實(shí)現(xiàn)電力的移峰填谷，可能需要10%甚至更多，僅此一項(xiàng)的電池需求就比電動(dòng)汽車市場(chǎng)要大很多（2017年全球汽車總產(chǎn)量9730萬(wàn)輛，多年來(lái)增長(zhǎng)緩慢）。而且，儲(chǔ)能的普及使得人們可以隨時(shí)隨地用電，還會(huì)催生更多的用電新需求。就像3G、4G、5G的發(fā)展帶動(dòng)的對(duì)手機(jī)WIFI流量需求暴增一樣，這些目前還難以預(yù)知的儲(chǔ)能新需求的規(guī)模有可能比上述儲(chǔ)能市場(chǎng)還要大。

總的來(lái)看，每一波智能化的發(fā)展，都會(huì)帶來(lái)鋰電市場(chǎng)規(guī)模幾何級(jí)數(shù)的爆發(fā)式增長(zhǎng)。加上對(duì)鉛酸電池等其他二次電池的替代市場(chǎng)，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展前景不可限量。

鋰電市場(chǎng)的大發(fā)展直接帶動(dòng)了制造鋰離子電池所需的材料（包括正極材料、負(fù)極材料、電解液、隔膜四大關(guān)鍵材料及其他輔材）、制造相關(guān)材料所需的原材料等產(chǎn)業(yè)的大發(fā)展，也快速提升了這些材料和原材料制造所需的資源的需求。表2是鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的情況描述，這些材料端和資源端的具體產(chǎn)業(yè)發(fā)展情況，這里就不贅述。

從發(fā)展歷史和區(qū)域看，全球鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展總體上可以用“中日韓三國(guó)演義”來(lái)概括，中國(guó)是后來(lái)居上。上世紀(jì)最后十年，產(chǎn)業(yè)幾乎全部集中在日本，之后開始向中韓兩國(guó)擴(kuò)散。本世紀(jì)頭十年，是中韓兩國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)追趕日本的過程。以三星SDI和LG化學(xué)為代表的韓國(guó)企業(yè)依靠自動(dòng)化生產(chǎn)設(shè)備上超強(qiáng)的高仿能力降低成本，在中高端市場(chǎng)超越了日本，迫使一些日本巨頭或兼并重組（當(dāng)時(shí)全球最大鋰離子電池企業(yè)三洋電機(jī)2009年被松下兼并），或退出鋰電產(chǎn)業(yè)（如東芝、NEC等）。以比亞迪、天津力神、ATL、比克等為代表的中國(guó)企業(yè)依靠“半手工半機(jī)械化”的“比亞迪模式”也強(qiáng)勢(shì)崛起，占領(lǐng)了中低端市場(chǎng)。伴隨著中韓鋰離子電池產(chǎn)業(yè)的強(qiáng)勢(shì)發(fā)展，電池制造所需的相關(guān)材料和原料制造業(yè)，中韓兩國(guó)也從無(wú)到有并迅速發(fā)展壯大，多數(shù)領(lǐng)域同樣也實(shí)現(xiàn)了對(duì)日本的趕超。

本世紀(jì)的第二個(gè)十年，開啟了中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)超越日韓的進(jìn)程。新一代領(lǐng)導(dǎo)集體上臺(tái)之后，高度重視新能源汽車的發(fā)展，推出大力度政策組合拳并立竿見影，2013年以來(lái)中國(guó)電動(dòng)汽車及鋰電新能源產(chǎn)業(yè)迅猛發(fā)展，到2015年中國(guó)電動(dòng)汽車產(chǎn)銷量開始占據(jù)全球半壁江山。在電動(dòng)汽車需求的帶動(dòng)下，短短幾年，中國(guó)鋰離子電池及相關(guān)材料和原材料產(chǎn)業(yè)，在規(guī)模上實(shí)現(xiàn)對(duì)日韓全面超越的同時(shí)，制造能力和技術(shù)能力也都取得了長(zhǎng)足進(jìn)步，向著中高端產(chǎn)品市場(chǎng)闊步前進(jìn)。從全球范圍來(lái)看，目前中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展“風(fēng)景這邊獨(dú)好”。

下面具體來(lái)看中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展情況。

中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展情況

中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的發(fā)展，經(jīng)歷了一個(gè)從無(wú)到有再到極為完備的過程。1997年天津力神注冊(cè)成立，標(biāo)志著鋰離子電池國(guó)產(chǎn)化的開始，緊接著比亞迪介入鋰電業(yè)務(wù)，TCL金能、ATL、邦凱、精進(jìn)能源、比克等于1999-2001年間陸續(xù)成立，鋰離子電池生產(chǎn)隊(duì)伍迅速擴(kuò)大。隨著電池產(chǎn)業(yè)的集群化和規(guī)模化，材料、原材料和資源端的國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程也很迅猛。2000年中信國(guó)安盟固利成立，最為關(guān)鍵的正極材料開啟了國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程；幾乎與此同時(shí)，上海杉杉的負(fù)極材料項(xiàng)目實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，標(biāo)志著負(fù)極材料國(guó)產(chǎn)化的開始。此后，電解液、隔膜、六氟磷酸鋰、碳酸鋰等材料陸續(xù)實(shí)現(xiàn)了國(guó)產(chǎn)化。

伴隨著國(guó)產(chǎn)化的深化，中國(guó)擁有了極為完善的鋰電產(chǎn)業(yè)鏈。截止到2017年底，在四大關(guān)鍵材料方面，正極材料國(guó)產(chǎn)化率達(dá)到92%，負(fù)極材料、電解液的國(guó)產(chǎn)化率超過98%，隔膜近幾年的國(guó)產(chǎn)化率已經(jīng)快速提升到90%。中國(guó)的關(guān)鍵材料涌現(xiàn)出了一批企業(yè)，實(shí)現(xiàn)自給自足的同時(shí)，還有相當(dāng)一部分出口到了海外市場(chǎng)。

最近幾年電動(dòng)汽車的大發(fā)展讓中國(guó)的鋰電產(chǎn)業(yè)鏈從規(guī)模上開啟了趕超日韓的步伐。從上圖可以看到，鋰離子電池產(chǎn)業(yè)規(guī)模近幾年的全球占比快速提升，2017年底已經(jīng)到了50%。四大關(guān)鍵材料的產(chǎn)業(yè)規(guī)模發(fā)展更快，截止到2017年底，正極材料產(chǎn)業(yè)規(guī)模全球占比超過60%，負(fù)極材料超過75%，電解液超過70%，隔膜超過50%。其他材料方面，目前，除了軟包電池的包裝材料鋁塑膜產(chǎn)業(yè)規(guī)模還比較小之外（注：國(guó)內(nèi)鋁塑膜企業(yè)所需基材目前基本上來(lái)自海外，本質(zhì)上尚未實(shí)現(xiàn)國(guó)產(chǎn)化），其他材料的產(chǎn)業(yè)規(guī)模在全球都占據(jù)了相當(dāng)份額。

產(chǎn)業(yè)規(guī)模主要體現(xiàn)在市場(chǎng)份額和企業(yè)數(shù)量這兩方面。上面提到的是市場(chǎng)份額，在企業(yè)數(shù)量方面，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的幾乎各個(gè)環(huán)節(jié)，中國(guó)的企業(yè)數(shù)量都遠(yuǎn)超海外其他國(guó)家總和，規(guī)模上完全實(shí)現(xiàn)了超越。在由小到大再由大到強(qiáng)的發(fā)展規(guī)劃方面，中國(guó)已經(jīng)成功走好了第一步。

規(guī)模的發(fā)展壯大推動(dòng)了中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈上的企業(yè)在制造能力和技術(shù)能力方面的快速進(jìn)步。在制造能力方面，以鋰離子電池而言，以CATL、比亞迪、天津力神等為代表的中國(guó)企業(yè)在自動(dòng)化生產(chǎn)程度方面已經(jīng)達(dá)到或超越松下、LG化學(xué)、三星SDI等日韓巨頭，對(duì)生產(chǎn)的控制和產(chǎn)品品質(zhì)方面這幾年取得了長(zhǎng)足進(jìn)步。電池生產(chǎn)線上控制節(jié)點(diǎn)的數(shù)量，2014年中國(guó)領(lǐng)先企業(yè)只有100個(gè)左右，到2017年已經(jīng)發(fā)展到1000多個(gè)，和日韓巨頭基本相當(dāng)。對(duì)應(yīng)的是良品率的大幅提升：中國(guó)領(lǐng)先企業(yè)的良品率由2014年的約70%提升到2017年的90%以上。隨著工程師能力的不斷提升，中國(guó)領(lǐng)先企業(yè)的良品率可望在2020年前后向日韓巨頭看齊。電池方面的顯著進(jìn)步當(dāng)然離不開材料和設(shè)備等方面的進(jìn)步，這些方面這里就不贅述。

在技術(shù)能力方面，中國(guó)領(lǐng)先企業(yè)或已達(dá)到了韓國(guó)巨頭的水平，總體也不輸于海外企業(yè)。在200Wh/kg以上高能量密度的電池的應(yīng)用方面，2017年中國(guó)純電動(dòng)乘用車的裝機(jī)量占比已經(jīng)達(dá)到了1/3，而海外市場(chǎng)除了松下和特斯拉之外，其他車企的電動(dòng)乘用車產(chǎn)品以及韓國(guó)巨頭LG化學(xué)、三星SDI的裝機(jī)電池的能量密度普遍沒有達(dá)到200Wh/kg。在高鎳NCM811材料的生產(chǎn)方面，2017年全球超過80%的NCM811材料由中國(guó)企業(yè)生產(chǎn)的（中國(guó)企業(yè)的供應(yīng)量在1100噸以上）。

在汽車已進(jìn)入電動(dòng)化的時(shí)代，中國(guó)在鋰電方面的快速進(jìn)步已經(jīng)引起了日韓美歐等國(guó)的高度重視。在最近的中美貿(mào)易糾紛中，美方已經(jīng)明確表示了相關(guān)擔(dān)憂。而對(duì)中國(guó)來(lái)說(shuō)，做好鋰離子電池產(chǎn)業(yè)，將非常有利于實(shí)現(xiàn)汽車領(lǐng)域的“彎道超車”，也將為未來(lái)智能汽車、智能電網(wǎng)等關(guān)鍵產(chǎn)業(yè)和基礎(chǔ)設(shè)施智能化的發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)基礎(chǔ)，從而有能力推動(dòng)整個(gè)產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)的不斷升級(jí)，最終實(shí)現(xiàn)中國(guó)經(jīng)濟(jì)的騰飛。

鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展特點(diǎn)

通常，一個(gè)國(guó)家的第二產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，就生產(chǎn)方式而言由低到高大致會(huì)經(jīng)歷三個(gè)階段：由勞動(dòng)密集型到資本密集型再到技術(shù)密集型。一般來(lái)說(shuō)，一個(gè)產(chǎn)業(yè)通常只具備其中一個(gè)類型的屬性，所以，站在國(guó)家的高度，當(dāng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定程度的時(shí)候，產(chǎn)業(yè)需要“騰籠換鳥”，這就是調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)。鋰電產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)莻€(gè)特殊的產(chǎn)業(yè)，特殊之處有二：一是鋰電產(chǎn)業(yè)已經(jīng)由勞動(dòng)密集型過渡到了資本密集型；二是鋰電產(chǎn)業(yè)自始至終都是技術(shù)密集型，這也是它的市場(chǎng)得以持續(xù)不斷擴(kuò)大的根本原因。具體到企業(yè)，生存和發(fā)展需要持續(xù)依賴技術(shù)進(jìn)步，否則就會(huì)被淘汰。這兩點(diǎn)是鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展最鮮明的特點(diǎn)。

前面已經(jīng)提到，中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的崛起依靠的是“半手工半機(jī)械化”的“比亞迪模式”，這種模式非常適合當(dāng)時(shí)中國(guó)勞動(dòng)力豐富且相對(duì)廉價(jià)的社會(huì)特點(diǎn)，也非常契合當(dāng)時(shí)的市場(chǎng)特點(diǎn)。當(dāng)時(shí)鋰離子電池只是在消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)應(yīng)用。一般來(lái)說(shuō)，一個(gè)消費(fèi)終端產(chǎn)品只裝配一只電池；筆記本電腦相對(duì)最復(fù)雜，一臺(tái)電腦有4-6只電池。總體來(lái)說(shuō)那時(shí)市場(chǎng)對(duì)電池的一致性要求不高，中國(guó)企業(yè)得以憑借低成本優(yōu)勢(shì)，依靠國(guó)人的勤勞和智慧迅速讓鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展成為“三足鼎立”中的一足。

隨著電動(dòng)汽車時(shí)代的到來(lái)，主體應(yīng)用場(chǎng)景發(fā)生了變化。一輛車裝配的鋰離子電池?cái)?shù)量從幾百只到數(shù)千只甚至上萬(wàn)只不等，這對(duì)電池的一致性要求很高，“半手工半機(jī)械化”的“比亞迪模式”已經(jīng)不再適合，大規(guī)模、高程度的自動(dòng)化生產(chǎn)就成了必須，這樣，電池的生產(chǎn)方式就必須要從勞動(dòng)密集型過渡到資本密集型。目前，中國(guó)電動(dòng)汽車用動(dòng)力鋰離子電池的生產(chǎn)基本上實(shí)現(xiàn)了自動(dòng)化，其中，CATL和比亞迪等領(lǐng)先企業(yè)生產(chǎn)設(shè)備的先進(jìn)程度甚至超越了日韓鋰電巨頭。中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)總體上已成功轉(zhuǎn)型成為資本密集型產(chǎn)業(yè)。

而將來(lái)以智能電網(wǎng)應(yīng)用為代表的儲(chǔ)能市場(chǎng)，一套儲(chǔ)能系統(tǒng)的鋰離子電池?cái)?shù)量可能是數(shù)萬(wàn)只甚至數(shù)十萬(wàn)只，這對(duì)電池的一致性要求更高，需要更大規(guī)模、更高程度和更高效率的自動(dòng)化生產(chǎn)，資本密集程度將進(jìn)一步提升的同時(shí)，生產(chǎn)本身的科技含量也將進(jìn)一步提升。

電池的一致性除了電池本身的生產(chǎn)要求大規(guī)模和自動(dòng)化之外，也對(duì)所需各種材料的一致性提出了越來(lái)越高的要求，材料領(lǐng)域同樣需要大規(guī)模、高程度的自動(dòng)化生產(chǎn)，因此，材料行業(yè)也和電池一樣正在逐漸發(fā)展成為一個(gè)重資產(chǎn)行業(yè)，資本密集程度在不斷提升中。

鋰電產(chǎn)業(yè)鏈技術(shù)密集型這個(gè)特點(diǎn)，貫穿著產(chǎn)業(yè)誕生和發(fā)展的始終。就最關(guān)鍵的鋰離子電池能量密度指標(biāo)而言，1990年索尼上市的第一只電池的能量密度不到120Wh/kg，現(xiàn)在高端手機(jī)用的鋰離子電池能量密度普遍達(dá)到了250Wh/kg，而電動(dòng)汽車用動(dòng)力鋰離子電池能量密度領(lǐng)先企業(yè)已經(jīng)做到了300Wh/kg以上。電池能量密度的每一個(gè)微小進(jìn)步，都需要產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)齊心協(xié)力共同推動(dòng)，在電動(dòng)汽車高速發(fā)展的今天，這一特點(diǎn)體現(xiàn)得越來(lái)越明顯。近兩年中國(guó)政府推出的新能源汽車補(bǔ)貼政策，我們可以看到相關(guān)技術(shù)要求一年一個(gè)臺(tái)階在提升，等于是在要求企業(yè)的產(chǎn)品每年都需要有明顯改進(jìn)，否則就會(huì)被市場(chǎng)淘汰。這樣，企業(yè)的生存和發(fā)展需要持續(xù)依賴技術(shù)進(jìn)步。

科技部的數(shù)據(jù)顯示，2017年全社會(huì)R&D支出（研發(fā)投入）大約1.76萬(wàn)億元，占GDP比重為2.15%，超過歐盟15國(guó)2.1%的平均水平。真鋰研究的跟蹤顯示，2017年鋰電產(chǎn)業(yè)鏈主要企業(yè)的R&D支出占企業(yè)營(yíng)收的比重，多數(shù)達(dá)到了4%以上的高水平。中國(guó)最大的鋰離子電池企業(yè)CATL的招股說(shuō)明書顯示，該企業(yè)2017年上半年的R&D支出甚至占到其當(dāng)期營(yíng)收的10%以上，對(duì)應(yīng)的研發(fā)團(tuán)隊(duì)人數(shù)高達(dá)3628人，大部分是碩士和博士學(xué)歷。高研發(fā)投入帶來(lái)的直接結(jié)果就是中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)的快速進(jìn)步，中國(guó)企業(yè)在全球市場(chǎng)攻城略地，其中CATL的能力已經(jīng)獲得了歐洲車企巨頭們的廣泛認(rèn)可，寶馬、雷諾、大眾、奔馳等LG化學(xué)和三星SDI的主要客戶已經(jīng)紛紛與CATL簽署了巨額電池采購(gòu)訂單。可以預(yù)見，在中國(guó)政府持續(xù)不斷的政策推動(dòng)下，中國(guó)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈的技術(shù)密集型特點(diǎn)會(huì)日益強(qiáng)化。

另外，通過前面的分析，我們其實(shí)也可以看到，鋰離子電池產(chǎn)品未來(lái)或?qū)⒕邆浯笞谏唐返幕緦傩裕驮汀⒂猩饘佟撹F等一樣，是廣泛用于工農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和消費(fèi)的大批量買賣的必須的物質(zhì)商品。但是，與一般大宗商品顯著不同的是鋰離子電池需要越來(lái)越高的技術(shù)含量，這同時(shí)要求制造電池所需的材料、原材料以及相關(guān)的生產(chǎn)設(shè)備、檢測(cè)設(shè)備等同樣也要具備越來(lái)越高的技術(shù)含量。這樣的一個(gè)大宗商品，是推動(dòng)工農(nóng)業(yè)生產(chǎn)和消費(fèi)不斷升級(jí)的基本元素。成為特殊的、有科技含量的大宗商品也將會(huì)是鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展的一個(gè)顯著特點(diǎn)。

鋰電產(chǎn)業(yè)鏈發(fā)展預(yù)測(cè)

在鋰離子電池三大市場(chǎng)（消費(fèi)類電子產(chǎn)品市場(chǎng)、交通工具電動(dòng)化市場(chǎng)、工業(yè)&儲(chǔ)能市場(chǎng)）中，以電動(dòng)汽車為代表的交通工具電動(dòng)化市場(chǎng)需求量2017年已經(jīng)超越消費(fèi)市場(chǎng)而成為最大市場(chǎng)。不難看到，未來(lái)幾年鋰電市場(chǎng)的需求增長(zhǎng)將更加依賴電動(dòng)汽車，之后，以智能電網(wǎng)為代表的儲(chǔ)能市場(chǎng)會(huì)崛起，帶給鋰電產(chǎn)業(yè)鏈更大的需求增長(zhǎng)空間。

2017年工信部、發(fā)改委、科技部聯(lián)合印發(fā)的《汽車產(chǎn)業(yè)中長(zhǎng)期發(fā)展規(guī)劃》（工信部聯(lián)裝【2017】53號(hào)，以下稱《規(guī)劃》）明確提出的中國(guó)新能源汽車發(fā)展目標(biāo)是：2020年200萬(wàn)輛以上，2025年產(chǎn)銷占比20%（對(duì)應(yīng)700萬(wàn)輛）以上。新能源汽車目前幾乎都是電動(dòng)汽車，以此目標(biāo)看，中國(guó)電動(dòng)汽車市場(chǎng)的鋰離子電池需求2020年或達(dá)100GWh以上，所有市場(chǎng)鋰電需求合計(jì)將達(dá)183GWh，總產(chǎn)值將達(dá)1830億元（以政府目標(biāo)1元/Wh計(jì)），加上材料、原材料及相關(guān)設(shè)備產(chǎn)業(yè)等，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈（不含下游應(yīng)用）各環(huán)節(jié)總產(chǎn)值合計(jì)將達(dá)到4000億元以上。

（注：此預(yù)測(cè)作于2018年春節(jié)前后，實(shí)際情況顯示，中國(guó)電動(dòng)汽車市場(chǎng)鋰電裝機(jī)總量要明顯高于當(dāng)時(shí)預(yù)測(cè)）

預(yù)計(jì)到2025年，僅中國(guó)電動(dòng)汽車市場(chǎng)鋰離子電池需求就將達(dá)到350GWh（如果《規(guī)劃》目標(biāo)能夠大致實(shí)現(xiàn)），這樣，在考慮電池和材料售價(jià)逐步下降的情況下，中國(guó)市場(chǎng)整個(gè)鋰電產(chǎn)業(yè)鏈（不含下游應(yīng)用）各環(huán)節(jié)總產(chǎn)值合計(jì)可能將突破1萬(wàn)億元。屆時(shí)，儲(chǔ)能市場(chǎng)或?qū)⑷姹l(fā)，繼續(xù)為鋰離子電池產(chǎn)業(yè)發(fā)展帶來(lái)持續(xù)的、強(qiáng)勁的高增長(zhǎng)動(dòng)能。

在電池能量密度和成本方面，《規(guī)劃》提出的目標(biāo)是：到2020年，動(dòng)力電池單體能量密度達(dá)到300Wh/kg以上，力爭(zhēng)實(shí)現(xiàn)350Wh/kg，系統(tǒng)能量密度力爭(zhēng)達(dá)到260Wh/kg、成本降至1元/Wh以下。其中，系統(tǒng)能量密度目標(biāo)如果實(shí)現(xiàn)，就將基本解決電動(dòng)汽車“里程焦慮”問題，而成本目標(biāo)能夠?qū)崿F(xiàn)，電動(dòng)汽車就具備使用效益。兩個(gè)目標(biāo)如果都實(shí)現(xiàn)，電動(dòng)汽車就會(huì)迎來(lái)一個(gè)沒有補(bǔ)貼也能大發(fā)展的時(shí)代，同時(shí)，中國(guó)可能領(lǐng)導(dǎo)全球鋰電發(fā)展乃至電動(dòng)汽車發(fā)展潮流。真鋰研究預(yù)計(jì)，成本目標(biāo)屆時(shí)普遍能夠?qū)崿F(xiàn)，而系統(tǒng)能量密度目標(biāo)部分高端產(chǎn)品能夠?qū)崿F(xiàn)，普遍實(shí)現(xiàn)的時(shí)間可能會(huì)推后一至兩年。

市場(chǎng)規(guī)模不斷擴(kuò)大的同時(shí)，隨著能量密度和成本目標(biāo)的不斷推進(jìn)，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈各環(huán)節(jié)的產(chǎn)業(yè)集中度也將不斷提升。這將體現(xiàn)在企業(yè)數(shù)量和產(chǎn)業(yè)區(qū)域分布兩方面。企業(yè)數(shù)量上，以車用動(dòng)力鋰離子電池為例，2017年開啟了集中化進(jìn)程，同時(shí)也是在洗牌，年底電池企業(yè)數(shù)量89家，較上年度減少了20家。真鋰研究預(yù)計(jì)2018年將進(jìn)一步減少30家，到2020年底或?qū)⒅皇Ｏ?0家左右，同時(shí)，幸存的每家企業(yè)的產(chǎn)能規(guī)模都會(huì)較目前有大幅度擴(kuò)張。相關(guān)的各種材料及原材料方面同時(shí)也開啟了集中化進(jìn)程和洗牌進(jìn)程，技術(shù)進(jìn)步跟不上行業(yè)發(fā)展水平的企業(yè)的市場(chǎng)份額在萎縮，而技術(shù)領(lǐng)先企業(yè)的市場(chǎng)份額則在高速擴(kuò)張，具體情況這里就不贅述。

新能源汽車高額補(bǔ)貼政策刺激了產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，但也導(dǎo)致泥沙俱下。隨著補(bǔ)貼政策對(duì)技術(shù)要求的逐步提高，落后企業(yè)日益難以為繼。真鋰研究認(rèn)為，在2025年之前鋰電產(chǎn)業(yè)將會(huì)有接連兩波洗牌浪潮，目前是第一波，直接表現(xiàn)在市場(chǎng)份額的變化上，背后體現(xiàn)的是能力的差距，包括技術(shù)能力和制造能力。預(yù)計(jì)2020年之后會(huì)開啟第二波洗牌浪潮，直接表現(xiàn)在技術(shù)變革上，背后體現(xiàn)的是對(duì)革新技術(shù)的擁有（或接受）和轉(zhuǎn)化能力。可能的新技術(shù)有固態(tài)鋰離子電池技術(shù)、包括富鋰錳基材料在內(nèi)的固溶體類正極材料技術(shù)等，有些新技術(shù)可能會(huì)帶來(lái)生產(chǎn)方式的革命性變化。因此，目前這一波洗牌浪潮結(jié)束之后形成的鋰電產(chǎn)業(yè)格局并不穩(wěn)固。

區(qū)域分布方面，真鋰研究認(rèn)為，在中國(guó)范圍內(nèi)，鋰電產(chǎn)業(yè)鏈確定將會(huì)向?yàn)閿?shù)不多的幾個(gè)地方高度集中。這主要受以下兩個(gè)因素決定：一是產(chǎn)品技術(shù)開發(fā)需要的協(xié)同合作程度越來(lái)越高，甚至需要集中組團(tuán)攻關(guān)，合作伙伴相距近，有利于協(xié)同開發(fā)；二是對(duì)于如何布局生產(chǎn)以降低成本，企業(yè)會(huì)越來(lái)越側(cè)重于綜合考量。企業(yè)選址的主要因素有：貼近市場(chǎng)或資源端以降低運(yùn)輸成本，選擇生產(chǎn)要素（土地、人才、能源、資本等）價(jià)廉或易獲取的地方以降低生產(chǎn)成本，對(duì)穩(wěn)定的政策環(huán)境的期望，有利于企業(yè)抱團(tuán)行進(jìn)，對(duì)員工生活成本的考量等等。目前企業(yè)選址一般是側(cè)重于某一兩個(gè)因素，導(dǎo)致鋰電產(chǎn)業(yè)格局相對(duì)分散，各種因素綜合考量之后，一些區(qū)域?qū)?huì)脫穎而出。

對(duì)于鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展所需的資源，真鋰研究認(rèn)為，除了鋰資源需求是確定的之外，其他資源需求都因?yàn)橛锌赡鼙惶娲嬖诨蚨嗷蛏俚牟淮_定性。近一年多來(lái)鈷價(jià)的飆漲推動(dòng)了高鎳少鈷正極材料的快速應(yīng)用，而這終將推動(dòng)無(wú)鈷時(shí)代的提前到來(lái)；固態(tài)鋰離子電池若實(shí)現(xiàn)商業(yè)化應(yīng)用，則會(huì)壓縮電解液和隔膜的生存空間，降低對(duì)石化資源的需求；等等。這種資源端需求可能存在的不確定性，增加了我們對(duì)未來(lái)鋰電產(chǎn)業(yè)發(fā)展格局和技術(shù)發(fā)展趨勢(shì)判斷的難度，但這也給了后進(jìn)者機(jī)會(huì)，讓鋰電的發(fā)展充滿魅力。

結(jié)語(yǔ)

第四次工業(yè)革命可能已經(jīng)來(lái)臨。縱觀歷史，每一次的工業(yè)革命都會(huì)深刻影響到國(guó)家命運(yùn)。18世紀(jì)60年代到19世紀(jì)40年代的第一次工業(yè)革命始于英國(guó)，以瓦特改良蒸汽機(jī)為標(biāo)志，英國(guó)率先完成了從工場(chǎng)手工業(yè)向機(jī)器大工業(yè)生產(chǎn)的過渡，造就了“日不落帝國(guó)”的輝煌。19世紀(jì)下半葉到20世紀(jì)初的第二次工業(yè)革命始于美國(guó)，電力替代了蒸汽，工業(yè)生產(chǎn)更高效，規(guī)模也更大，美國(guó)由此取代了英國(guó)在國(guó)際上的地位。二戰(zhàn)后人類進(jìn)入到了以科技革命為代表的第三次工業(yè)革命，科技引發(fā)了互聯(lián)網(wǎng)信息革命，并讓工業(yè)生產(chǎn)變得更為復(fù)雜和先進(jìn)，美國(guó)繼續(xù)領(lǐng)先并發(fā)展成為超級(jí)國(guó)家，在全球格局中居支配地位。

而鋰離子電池的大規(guī)模應(yīng)用可能是第四次工業(yè)革命開啟的標(biāo)志。鋰離子電池的應(yīng)用推動(dòng)了筆記本電腦的普及，使人類進(jìn)入到移動(dòng)工作時(shí)代，同時(shí)，鋰離子電池也讓移動(dòng)通信終端實(shí)現(xiàn)了智能化，信息的發(fā)布和獲取變得前所未有的迅速和便捷。目前如火如荼開展的汽車電動(dòng)化浪潮讓智能交通的前景變得日益清晰。不久的將來(lái)，電網(wǎng)基礎(chǔ)設(shè)施乃至工業(yè)生產(chǎn)等可能皆會(huì)在鋰離子電池的基礎(chǔ)上陸續(xù)實(shí)現(xiàn)智能化，人類的生產(chǎn)和生活將進(jìn)入更高階形態(tài)。

對(duì)于中國(guó)來(lái)說(shuō)，錯(cuò)過第一次工業(yè)革命讓中國(guó)開始落后，國(guó)力開始走下坡路；錯(cuò)過第二次工業(yè)革命讓中國(guó)的近代飽受西方列強(qiáng)欺凌，并最終引發(fā)日本發(fā)動(dòng)全面侵華戰(zhàn)爭(zhēng)。改革開放讓中國(guó)趕上了第三次工業(yè)革命的末班車，中國(guó)經(jīng)濟(jì)開啟了持續(xù)高速增長(zhǎng)的奇跡，綜合國(guó)力大幅攀升，目前已僅次于美國(guó)而位居全球第二。現(xiàn)在，如果鋰離子電池產(chǎn)業(yè)能夠成功實(shí)現(xiàn)由大到強(qiáng)，那么，中國(guó)不僅將在電動(dòng)汽車領(lǐng)域?qū)崿F(xiàn)“彎道超車”，還可能在智能電網(wǎng)以及其他智能化領(lǐng)域取得領(lǐng)先，中國(guó)的未來(lái)將會(huì)更加光明。